一次性信用修复政策划定四项条件，望改善消金机构资产质量，部分机构担忧风控成本走高
人民银行于2025年12月22日发布关于实施一次性信用修复政策的通知,明确对特定时期、特定金额的个人信贷逾期信息实施一次性修复，政策采取“免申即享”模式，无需个人主动申请或提交证明材料，由人民银行征信系统自动识别处理，相关信息将从金融信用信息基础数据库中移除。
政策对四项适用条件进行了明确规定,划定修复边界：一是仅限个人在人民银行征信系统中展示的信贷逾期信息；二是逾期信息产生于2020年1月1日至2025年12月31日期间；三是单笔逾期金额不超过1万元；四是个人需在2026年3月31日（含）前足额偿还逾期债务。
此次政策旨在通过“惩戒与修复并重”的机制，鼓励借款人积极履行义务、纠正错误，信贷可以修复，招联首席研究员董希淼指出，该政策对金融机构而言，既有助于帮助借款人修复信用，也有助于银行及其他金融机构改善资产质量，信用修复机制为“前失信人”重获金融支持，扩大有成长潜力的客户群体，释放数以百万计个人的消费与创业活力，为提振消费、扩大内需、促进经济良性循环注入动力。
政策落地也引发了消费金融行业的关注,一位华东消费金融公司人士表示，互金行业的逾期金额多在1万元以内，政策将直接影响消费金融业务，从业者指出，征信修复可能推高未来业务风控难度，头部消费金融机构认为，历史数据积累的机构虽可通过多维度信息综合评估修复后用户的授信额度，但大多数机构需要进一步优化风险评估体系，通过更多元的风控数据维度回溯用户历史行为，这对风控模型的精准度与适配性提出了更高要求，最终可能推高业务运营成本。
从行业成本结构来看,消费金融公司的服务成本涵盖风控团队搭建开支、催收团队服务费、支付通道费用等，华泰证券团队指出，贷款风险的升高将不仅影响平台的信用成本，还可能拉高催收成本和贷后管理成本，未来服务成本可能继续走高。
这一政策在改善消费金融机构资产质量方面具有积极作用,但同时也带来了行业风控成本的挑战。
