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约96亿美元的境外债重组全面完成,融创中国彻底化解债务风险

金证券 2025-12-24 09:40 快讯 27 0

融创中国境外债务重组全面完成,成功化解96亿美元债务风险

2025年12月23日,融创中国在港交所发布公告,全面境外债务重组的所有先决条件均已达成,重组生效日期已于当日落实,公司约96亿美元(约合人民币960亿元)的现有境外债务已获全面解除,作为代价,公司根据重组计划条款向债权人发行两种强制可转换债券。

重组方案详情

约96亿美元的境外债重组全面完成,融创中国彻底化解债务风险

  1. 强制可转换债券1:初始转股价为每股6.8港元,相较于4月17日的收市价溢价约330.38%,可在重组生效日起6个月内转股。
  2. 强制可转换债券2:初始转股价为每股3.85港元,溢价约143.67%,可在重组后18至30个月内转股。

重组成效

融创中国表示,境外债务重组的完成彻底化解了公司的债务风险,实现了可持续的资本结构,通过股权结构稳定计划和团队稳定计划,公司进一步巩固了各方信心,有助于推动境内地产项目债务风险化解和资产盘活,支持集团地产开发板块的长期信用恢复。

集友重组细节

集友重组生效日期也已于12月23日落实,根据重组契约,融创及三亚青田将以3.003亿港元贷款展期10年,剩余债务通过股份发行清偿,集友重组后贷款将由三亚青田的地块提供抵押担保,预计项目销售回款将足以清偿。

财务改善

此次重组彻底解决了公司的境内外债务问题,偿债压力下降近600亿元人民币,年均利息支出大幅减少,截至2025年11月,融创中国累计合同销售金额达338.9亿元,合同销售面积118.1万平方米,均价2.87万元/平方米,显示出市场信心的回归和公司运营的恢复。

未来展望

融创中国创始人孙宏斌近期出现在公众视野,重庆湾项目的开工仪式上,显示出公司在重大项目上的积极推进,融创将继续致力于债务风险的进一步化解和资产的高效运用,为集团地产开发板块的长期发展奠定坚实基础。


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